重磅：个贷不良暴增1000亿，
7月以来，一大波信用卡不良包正陆续来袭。
除了月初民生银行发布了5期信用卡不良公告以外，银登中心近日又陆续公布了招商银行、中原银行，南京银行最新的信用卡不良资产包批转公告。其中民生银行信用卡出包规模达到21.6亿，招商银行信用卡出包规模达到2.1亿，此外南京银行也达到了1个亿。单就本月累计挂牌批转的信用卡不良资产包本息未偿规模超过26亿。
同时据市场消息公布，本周五银登中心召开2023第三期不良资产推介会恰恰也是民生银行的信用卡专场，而此前市场曾报道民生银行预计在2023年信用卡出包本金规模不低于150亿元。
回顾2022-2023年的两年时间的个贷不良试点工作，我们发现各银行成交的信用卡不良包规模不过5.5亿左右，占比不足2%。此翻大批量挂牌批转着实刷新了信用卡不良出包规模的新高。
信用卡不良备受关注
一直以来，尽管银行批转的个贷不良资产包本息规模超9成以上为经营贷、消费贷及两者的混合包，但从市场接受度来看，信用卡类不良批转一直备受欢迎。
根据2022年银登中心公布的各个季度批量个人业务平均意向受让方数量的加权数据，在经营贷、消费贷、信用卡以及混合贷中，信用卡的平均意向受让方数量是最多的，也就是说参与竞拍的机构数量是最多的。且在刚刚过去的二季度，信用卡的平均意向受让方数量也达到了4.5个。
另外根据市场人士透露，最近刚刚成交的民生银行信用卡不良1期、2期的成交价格也不菲，均在未偿本金的8%以上。可见，信用卡不良包颇受市场欢迎。
市场处置经验更丰富
那么市场为什么会对信用卡个贷不良包拥有如此高的兴趣？
排除了信用卡资产包相对稀缺的因素外，实际上信用卡不良备受市场关注的原因还在于处置层面。一方面，相比大量已经诉讼的资产包，信用卡个贷不良大多是未诉的，而这也给资产收购方预留了处置的空间。以本月挂牌的10期个贷不良包为例，未诉率达到了99%。
因此相比没有市场处置经验的经营贷和消费贷，在信用卡不良处置方面有了更多的把握，并对此跃跃欲试。
当然从整体的资产处置角度，信用卡不良处置的难度依然存在。对此，我们可以对标2017-2021年部分银行信用卡不良资产ABS回收率，根据中债资信的统计数据，2017-2021年部分银行信用卡不良后的12期绝对回收率分别为35.81%、29.81%、23.93%、25.21%、22.68%，回收率呈现逐年下降。
更值得注意的是，催收行业在今年迎来了前所未有的巨震，永雄事件尽管已经落下帷幕，但于行业余波未止，诸如此前行业热传的短信通道受限、以及大幅攀升的用户投诉等，都在加剧信用卡不良资产的处置难度。而电催还作为当前信用卡不良资产处置的主流模式，如何在拥抱合规的基础上，创造更大的产业价值，成为了越来越多个贷不良从业者不得不思考的问题。
个贷不良资产逼近万亿规模
市场发展空间巨大
近年来，随着宏观经济稳定发展、数字技术推动普惠金融落地和居民信贷消费意识增长，个人贷款业务规模不断扩大，个贷不良资产规模也在持续增长，
据国家金融监管总局网站公布的数据，2023年三季度末商业银行（法人口径，下同）的信贷资产中：正常类贷款余额192.7万亿元，关注类贷款余额4.4万亿元，不良贷款余额3.2万亿元。而据中国人民银行《中国金融稳定报告》， 2018年末个人不良贷款余额为7,103亿元，占当年商业银行不良贷款余额约25%，也就是1/4。按此个贷不良占比估算，当前商业银行个贷不良余额将不低于8,000亿元，并且关注类贷款在实际业务中也需要金融机构内催部门或者委托外部机构进行处置清收的。
加之消费金融、小贷、保险、车贷、融资租赁等其他非银机构的个贷不良资产也在增长且数额可观，
综合估算整体个贷不良处置市场逼近万亿级规模，整体行业未来可期。
个贷不良批转试点扩容
市场暴增至千亿水平
2023年，个贷不良批量转让试点单位扩容机构类型，
据银登中心公布数据，2023年仅前三季度，个贷不良批量转让成交208单，成交本息规模达到490.1亿元，较上年全年的175.70亿元增长179%。从全年来看，当前年度挂牌的个贷不良包总计452期，累计挂牌债转的个贷不良资产包本金规模745亿元，挂牌的本息规模突破1177亿元，
个贷批量转让市场规模在短短两年内就到达了千亿级水平。
无论是成交规模还是参与机构的数量，个贷不良批量转让市场化趋势日益明显，为金融机构、AMC和处置机构提供了创新的业务机会和广阔的业务空间。
2022各银行信用卡及贷款不良率数据公布，比预期的更严重
各银行财报及相关部门发布的数据显示，2022年度各银行信用卡及贷款不良率仍处于风控高位，比预期的更为严重。
（表1：2022年银行信用卡不良率排名）
2022年各银行信用卡不良率显示，不良率超2%共计8间，其中广州农商行、威海商行、盛京银行、九台农商行、晋商银行信用卡不良率分别以8.24%、8.17%、6.72%、5.70%、5.32%排行前5位；特别说明的是，其中威海商业银行信用卡不良率同比增长5.41%。
（表2：各银行消费贷不良率排行）
（表3：各银行个人房贷不良率排行）
（表4：各银行零售贷款不良率排名）
以上分别为2022年各银行消费贷、个人房贷、零售贷款不良率排名。
随着民间对个人破产法出台的呼声渐高，各银行间已加速不良资产核销转让等操作。